zabika.ru 1 2 ... 5 6

Министерство образования и науки Российской Федерации


ФГБОУ ВПО «Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова»

кафедра Мировой экономики
«Допустить к защите»

Заведующий кафедрой

профессор Хасбулатов Р.И.
____________________
«__» ________ 2013 г.
ВЫПУСКНАЯ КВАЛИФИКАЦИОННАЯ РАБОТА

к государственной аттестации на степень бакалавра

направления 521600 «Экономика»


ТЕМА « Российский рубль в международных расчетах: проблемы и перспективы»
Выполнила студентка Овеян Арпине Мишаевна

Группа 841


Научный руководитель выпускной

квалификационной работы

Автор _________________________

(подпись) Тельхигова Марьям Шамильевна,

к.э.н, старший преподаватель
_______________________________

(подпись)

Москва 2013

СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ 3


ГЛАВА I. ТЕОРИТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ РОССИЙСКОГО РУБЛЯ В МЕЖДУНАРОДНЫХ РАСЧЕТАХ 4

1.1 Понятие и особенности международных расчетов 4

1.2 Правовая основа проведения международных расчетов с использованием рубля по текущим операциям 30

1.3 Либерализация валютного регулирования и рост операций

нерезидентов 35

1.4 Конвертируемость рубля 36

ГЛАВА II. ИСПОЛЬЗОВАНИЕ РОССИЙСКОГО РУБЛЯ В МЕЖДУНАРОДНЫХ РАСЧЕТАХ 38

2.1 Международный статус рубля 38

2.2 Рубль как международная торговая валюта 41

2.3 Российский рубль в международных расчетах 46

ГЛАВА III. ПЕРСПЕКТИВЫ РОССИЙСКОГО РУБЛЯ В КАЧЕСТВЕ КЛЮЧЕВОЙ ВАЛЮТЫ МЕЖДУНАРОДНЫХ РАСЧЕТОВ 56

3.1 Перспективы использования рубля как международное расчетное

Средство 56

3.2 Задачи расширения рублевых операций 62

3.3 Государственные программы стимулирования экспорта за рубли 66


ЗАКЛЮЧЕНИЕ 68

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 71


ВВЕДЕНИЕ

           

         Интенсификация процессов глобализацации и региональной интеграции неразрывно связана с возникновением, укреплением и развитием хозяйственных связей между национальными экономиками разных стран. Важным фактором роста международной экономической активности является развитие международной торговли. Неотъемлемым компонентом экономики любого экономически развитого государства является внешнеэкономическая деятельность.

         Внешнеэкономическая торговая деятельность подразумевает возникновение платежных обязательств между экспортерами и импортерами товаров. Выполнение подобных обязательств влечет возникновение международных расчетных отношений.

         В международной практике торговых отношений используется несколько форм расчетов. Выбор формы расчетов зависит от степени взаимного доверия торговых партнеров, она определяет ту роль, которую призваны в каждом конкретном случае играть банки в расчетах между продавцом и покупателем.

         В соответствии со сложившейся практикой в настоящее время применяются следующие основные формы международных расчетов: документарный аккредитив, инкассо, банковский перевод, кроме того применяются расчеты с использованием чеков и векселей.

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ РОССИЙСКОГО РУБЛЯ В МЕЖДУНАРОЖНЫХ РАСЧЕТАХ
1.1 Понятие и особенности международных расчетов.

Появление и дальнейшие изменения в международных расчетах свя­заны с развитием и интернационализацией товарного производства и обращения. В них отражается относительная обособленность движе­ния денег в международном обороте в силу несовпадения периодов производства и реализации товаров, удаленности рынков сбыта. Меж­дународные расчеты охватывают расчеты по внешней торговле това­рами и услугами, а также некоммерческим операциям, кредитам и дви­жению капиталов между странами.


Понятие международных расчетов. Международные расчеты - регламентирование платежей по денежным требованиям и обязатель­ствам, возникающим в связи с экономическими, политическими и куль­турными отношениями между юридическими лицами и гражданами разных стран. Международные расчеты включают, с одной стороны, условия, порядок и формы осуществления платежей, выработанные практикой и закрепленные международными документами и обычая­ми, с другой - ежедневную практическую деятельность банков по их проведению. Подавляющий объем расчетов осуществляется безналич­ным путем посредством записей на счетах банков. При этом ведущую роль в международных расчетах играют крупнейшие банки. Степень их влияния в международных расчетах зависит от масштабов внешне­экономических связей страны базирования, использования ее нацио­нальной валюты, специализации, финансового положения, деловой репутации, сети банков-корреспондентов. Для осуществления расчетов банки используют свои заграничные отделения и корреспондентские отношения с иностранными банками, которые сопровождаются откры­тием счетов «лоро» (иностранных банков в данном банке) и «ностро» (данного банка в иностранных).

Корреспондентские соглашения определяют порядок расчетов, размер комиссии, методы пополнения израсходованных средств. Для своевременного и рационального осу­ществления международных расчетов банки обычно поддерживают необходимые валютные позиции в разных валютах в соответствии со структурой и сроками предстоящих платежей и проводят политику диверсификации своих валютных резервов. В целях получения более высокой прибыли банки стремятся поддерживать на счетах «ностро» минимальные остатки, предпочитая размещать валютные активы на мировом рынке ссудных капиталов, в том числе на еврорынке.


Деятельность банков в сфере международных расчетов, с одной стороны, регулируется национальным законодательством, с другой - определяется сложившейся мировой практикой, которая обобщена в виде установленных правил и обычаев либо закреплена отдельными документами.

Роль национальных валют, международных валютных единиц и золота в международных расчетах. Издавна в текущих международ­ных расчетах использовались национальные кредитные деньги веду­щих стран. До первой мировой войны переводные векселя (тратты), выписанные в фунтах стерлингов, обслуживали 80% международных расчетов. В результате неравномерности развития стран доля фунта стерлингов в международных расчетах упала до 40% в 1948 г. и до 5% в начале 90-х гг., а доллара США возросла (почти до 75% в 1982 г.), а затем снизилась до 55% в начале 2000-х гг., поскольку немецкая мар­ка, японская иена, швейцарский франк и другие ведущие валюты ста­ли также использоваться как международные платежные средства. С 1970-х гг. новым явлением стало использование международных ва­лютных единиц: СДР1 - преимущественно в межгосударственных рас­четах, и особенно ЭКЮ2, замененных на евро с 1999 г., - в официальном и частном секторе как валюты цены и валюты платежа. С 2000-х гг. евро активно внедряется в международные расчеты.

1 Special Drawingт Rights-искусственное резервное и платёжное средство, эмитируемое Международным валютным фондом 

2 European currency unit - специальная европейская валютная единица, являлась основной составляющей Европейской валютной системы


Следовательно, историческая закономерность развития платежно-расчетных отношений подчинена принципу вытеснения золота кредит­ными деньгами не только из внутренних, но и международных расче­тов. Характерно, что даже в период господства золотого стандарта зо­лото служило лишь средством погашения пассивного сальдо платежного баланса. С отменой золотого стандарта и прекращением размена кре­дитных денег на желтый металл отпала необходимость оплаты золотом международных обязательств. Однако золото используется как чрезвычайные мировые деньги при непредвиденных обстоятельствах (вой­ны, экономические потрясения и др.) или когда другие возможности ис­черпаны. Например, в годы второй мировой войны многие междуна­родные платежи осуществлялись стандартными слитками. После войны сальдо по многостороннему клирингу (Европейский платежный союз 1950-1958 гг.) погашалось золотом (вначале 40%, с 1955 г. - 75%). В современных условиях страны иногда прибегают к продаже части офи­циальных золотых запасов на те валюты, в которых выражены их меж­дународные обязательства по внешнеторговым и кредитным соглаше­ниям. Следовательно, ныне золото используется в международных рас­четах опосредствованно через операции на рынках золота.

Преимущественное использование национальных валют в между­ народных расчетах усиливает зависимость их эффективности от кур­совых колебаний, экономической и валютной политики стран - эмитентов этих валют. Состояние международных расчетов зависит от ряда факторов: экономических и политических отношений между стра­нами; валютного законодательства; международных торговых правил и обычаев; банковской практики; условий внешнеторговых контрак­тов и кредитных соглашений.

Валютно-финансовые и платежные условия внешнеэкономических сделок. Наиболее сложными и требующими высокой квалификации банковских работников являются расчеты по контрактам в сфере меж­дународной торговли. От выбора форм и условий расчетов зависят скорость и гарантия получения платежа, сумма расходов, связанных с проведением операций через банки. По­ этому внешнеторговые партнеры в процессе переговоров согласовы­вают условия платежа и затем закрепляют их в контракте. При оп­ределении валютно-финансовых и платежных условий контрактов проявляется противоположность интересов экспортера, который стре­мится получить максимальную сумму валюты в кратчайший срок, и импортера, заинтересованного в выплате наименьшей суммы валю­ты, ускорении получения товара и отсрочке платежа до получения выручки от его реализации. Выбор валютно-финансовых и платеж­ных условий сделок зависит от характера экономических и полити­ческих отношений между странами, соотношения сил контрагентов, их компетенции, традиций и обычаев торговли данным товаром. Меж­правительственные соглашения устанавливают общие принципы рас­четов, а во внешнеторговых контрактах четко формулируются под­робные условия. Эти условия включают следующие основные эле­менты: валюту цены; валюту платежа; условия платежа; средства платежа; формы расчетов и банки, через которые эти расчеты будут осуществляться.


Валюта цены и валюта платежа. От выбора валюты цены и ва­люты платежа (помимо уровня цены, размера процентной ставки по кредиту) зависит в определенной степени валютная эффективность сделки. Экспортные и импортные контрактные цены разнообразны в зависимости от включаемых в них дополнительных расходов по мере продвижения товаров от экспортера к импортеру: пребывание на скла­де страны-экспортера; путь в порт; нахождение в порту; путь за гра­ницу; складирование за рубежом; доставка товара импортеру. Мож­но выделить следующие основные способы определения цен товаров.

1. Твердая фиксация цен при заключении контракта, при которой цены не меняются в период его исполнения. Этот способ применяется при тенденции к снижению цен на мировых рынках.

2. При подписании контракта фиксируется принцип определения цены (на основе котировок того или иного товарного рынка на день поставки), а сама цена устанавливается в процессе исполнения сдел­ки. Этот способ обычно практикуется при тенденции к повышению рыночных цен.

3. Цена твердо фиксируется при заключении контракта, но меняется, если рыночная цена изменится по сравнению с контрактной, ска­жем, в размере, превышающем 5%.

4. Скользящая цена в зависимости от изменения элементов издержек, например при заказе оборудования. В условиях высокой конъюн­ктуры в интересах заказчика вводятся ограничения (общий предел из­менения цены или распространения «скольжения» цены лишь на часть издержек и короткий период).

5. Смешанная форма: часть цены твердо фиксируется, часть уста­навливается в скользящей форме.

Валюта цены - валюта, в которой определяется цена на товар. При выборе валюты, в которой фиксируется цена товара, большое значе­ние имеют вид товара и перечисленные выше факторы, влияющие на международные расчеты, особенно условия межправительственных соглашений, международные обычаи. Иногда цена контракта указы­вается в нескольких валютах (двух и более) или валютной корзине в целях страхования валютного риска.


Валюта платежа - валюта, в которой должно быть погашено обязательство импортера (или заемщика). При нестабильности валютных курсов цены фиксируются в наиболее устойчивой валюте, а платеж - обычно в валюте страны-импортера. Если валюта цены и валюта пла­тежа не совпадают, то в контракте оговаривается курс пересчета пер­вой во вторую. В контракте устанавливаются условия пересчета: 1) уточняется время корректировки курса (например, накануне или на день платежа) на определенном валютном рынке (продавца, покупателя или третьей страны); 2) оговаривается курс, по которому осуществляется пересчет: обычно средний курс, иногда курс продавца или покупателя на открытие, закрытие валютного рынка или средний курс дня.

Несовпадение валюты цены и валюты платежа - один из простей­ших методов страхования валютного риска. Если курс валюты цены (например, доллара к евро) снизился, то сумма платежа (в евро) про­порционально уменьшается, и наоборот. Риск снижения курса валю­ты цены несет экспортер (кредитор), а риск ее повышения - импортер (должник).

Условия платежа - важный элемент внешнеэкономических сделок. Среди них различаются: аванс, наличные платежи, расчеты с предос­тавлением коммерческого кредита, кредит с опционом (правом выбо­ра) наличного платежа. Понятие наличных платежей в международных расчетах подра­зумевает оплату экспортных товаров после их передачи (отгрузки) покупателю или платеж против документов, подтверждающих отгрузку товара согласно условиям контракта. Однако в современных услови­ях в большинстве случаев товар прибывает в страну импортера рань­ше документов, подлежащих оплате, и покупатель может получить товар до его оплаты, как правило, под сохранную (трастовую) рас­писку, банковскую гарантию. Таким образом, платеж фактически про­изводится после прибытия товаров в порт назначения, за исключени­ем платежей против извещения об отгрузке товара. Традиционно в зависимости от договоренности контрагентов, а также специфики про­даваемых товаров импортер осуществляет платеж на определенной стадии: по получении подтверждения о завершении погрузки товара в порту отправления; против комплекта товарных документов (счет - фактура, коносамент, страховой полис и др.), иногда с правом отсроч­ки платежа на 5-7 дней, в ряде случаев - 30 дней; против приемки товара импортером в порту назначения. В зависимости от вида товара иногда применяют смешанные условия расчетов: частично - платеж против вручения товарных документов; окончательно - после прием­ки товаров, которые по прибытии в порт назначения необходимо смон­тировать или проверить качественные характеристики товара, так как они могли ухудшиться в период транспортировки.

Международные расчеты переплетаются с конверсией валют и предоставлением кредита внешнеторговыми партнерами друг другу. В этом проявляется взаимосвязь международных валютно-кредитных и расчетных операций. В зависимости от вида продаваемого товара (например, машины и оборудование), а также в связи с усилением кон­куренции на рынке продавцов и их стремлением использовать кредит для расширения рынков сбыта новой продукции расчеты по внешне­торговым операциям осуществляются с использованием коммерчес­кого кредита. Коммерческий кредит предоставляется продавцом то­вара покупателю на сроки от нескольких месяцев до 5-8 лет, реже на более длительные сроки. При внешнеторговых операциях в счет коммерческого кредита импортер обычно выписывает долговые обяза­тельства на погашение полученного кредита в форме простого вексе­ля либо дает письменное согласие на платеж (акцепт) на переводных векселях - траттах, выписанных экспортером. Кроме коммерческого кредита на отдельных этапах исполнения внешнеторгового контракта стороны могут также вынуждено кре­дитовать друг друга, например, при платежах в форме аванса импор­тер кредитует экспортера, а при расчетах по открытому счету - по­ставщик кредитует покупателя. Расчеты за товары в форме коммерческого кредита могут соче­таться с авансовыми и наличными платежами, когда определенный процент стоимости оплачивается до отгрузки товара, часть - против представления отгрузочных документов, а остальная часть - через ус­тановленный в контракте период времени. Альтернативным условием расчетов является кредит с опционом наличного платежа. Если импортер воспользуется правом отсрочки платежа за купленный товар, то он лишается скидки, предоставляе­мой при наличной оплате. Расчеты по бартерным (товарообменным) сделкам могут осуществляться в общепринятых формах (открытый счет, аккредитив, инкассо). В зависимости от специфики внешнетор­гового контракта в расчетах могут применяться специальные счета типа «эскроу1».


1 Эскроу (англ. escrow) - в англо-американском праве депонирование у третьего лица денежной суммы на имя другого лица с тем, чтобы она была выдана ему лишь после выполнения известного условия.

Расчеты осуществляются при помощи различных средств платежа, используемых в международном обороте, - вексе­лей, платежных поручений, банковских переводов (почтовых и телеграфных), чеков, пластиковых карточек.

Иностранные инструмен­ты (Foreign items, англ.) - чеки, векселя (простые и переводные) и другие кредитные средства обращения, подлежащие оплате в другой стране, где они депонированы. Наиболее сложной частью платежных условий контракта являются выбор формы расчетов и формулирова­ние деталей их проведения. Увязка противоположных интересов контр­агентов в МЭО (международных экономических отношениях) и организация их платежных отношений реализуются путем применения различных форм расчетов.



следующая страница >>